El script está en el mismo servidor, deberías de utilizar host=localhost.
Puede correr el siguiente script para verificar si mySQL está corriendo.
(no lo modifiques, se encuentra con tus datos). Si ocurre algún error, te mostrará exactamente el problema.
Código:
<?php
$enlace = mysql_connect('localhost', 'root', 'prueba123');
if (!$enlace) {
die('No pudo conectarse: ' . mysql_error());
}
echo 'Conectado satisfactoriamente';
mysql_close($enlace);
?>