Me da la impresión de que eres uno de muchos ahí afuera que solo prueban en IE, y que probablemente solo se preocupan por que se vea bien en IE.
A pesar de que creo que un cursor personalizado no es más que un juego y que tal cosa debe evitarse en lo posible, déjame decirte que para poder lograr lo que quieres, la forma fácil es poner un cursor personalizado en el flash.