Para ser más detallista, aqui esta el código como lo puse en mi web:
<OBJECT ID="MediaPlayer" WIDTH=320 HEIGHT=240
CLASSID="CLSID:22D6f312-B0F6-11D0-94AB-0080C74C7E95"
STANDBY="Loading Windows Media Player components..."
TYPE="application/x-oleobject"
CODEBASE="xxx://activex.microsoft.com/activex/controls/mplayer/en/nsmp2inf.cab#Version=6,4,7,1112">
<PARAM name="autoStart" value="True">
<PARAM name="filename" value="xxx://miweb.com/mediap/playlist.wvx">
<EMBED TYPE="application/x-mplayer2"
SRC="xxx://WebServer/MyFile.wvx"
NAME="MediaPlayer"
WIDTH=320
HEIGHT=240>
</EMBED>
</OBJECT>
En la linea:
<PARAM name="filename" value="xxx://miweb.com/mediap/playlist.wvx">
el archivo playlist.wvx el contenido de dicho archivo es este:
<ASX version="3.0">
<ENTRY>
<REF HREF="xxx://miweb.com/canciones/promo1/McAManoArmada.mp3"/>
</ENTRY>
<ENTRY>
<REF HREF="xxx://miweb.com/canciones/promo1/Depredadores.mp3"/>
</ENTRY>
</ASX>
Nota: cambie xxx por http, tuve que ponerlo asi por el antispam