Bajo subdominio se entiende xxx.algo.com.
Lo que tù quieres hacer, tal vez sea lo más indicado hacerlo con el mod Rewrite si usas Apache en tu servidor.
Sería redireccionar
www.algo.com/xxxx a
www.algo.com/usuario.php?usuario=xxxxx.
Si prefieres hacerlo con carpetas reales, lo mejor es hacer lo que dice DeFFer, crear la carpeta con mkdir, darle permisos de escritura y crear el archivo index.php dinamicamente.