Hola Alphabravo
Debes habilitar la funcion desde la libreria GD.
Anda al archivo PHP.INI y busca
"extension=php_gd.dll" o "extension=php_gd2.dll"
Cuando lo encuentres, debes quitar el ";" delante de esa linea, guardas el archivo y ejecutas o reinicias el servidor.
Sino existe esta linea, deberas conseguir la libreria para tu version de PHP.
Saludos