Crear un archivo txt

[SiR.CARAJ0DIDA]

me parece que estas demasiado desorientado.
1) esto no es javascript, es PHP
2) la funcion setcookie crea una cookie, eso no es un archivo, el 1er parametro es el nombre de la cookies, y el segundo el valor.
3) las cookies de envian antes de mandar cualquier etiqueta HTML
4) para crear un archivo puedes usar la funcion fopen y fwrite.